Synthèse · moteur de convergence
régime → positionnement → structure → liquidité → risque. Score pondéré, calculé en code, pas une « moyenne » molle. —
—
—/10
GEX · exposition gamma
— —Si positif, les market makers absorbent les mouvements (range). Si négatif, ils les amplifient (cassure). Le prix est aimanté vers le max pain.
Inversion de risque 25Δ
calls 25Δ vs puts 25ΔDifférence de volatilité implicite entre calls et puts équidistants. Positif = calls chers (optimisme). Négatif = puts chers (peur).
Hebdo—
Mensuel—
Put/Call OI—
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Structure des échéances
—Volatilité implicite ATM par échéance. Courbe qui monte (contango) = le marché anticipe du calme ; qui descend (backwardation) = stress immédiat.
Flux ETF spot BTC
—L'argent institutionnel au comptant. Flux net positif = bid structurel sous le prix ; négatif = distribution.
Microstructure perps
Bybit liveCarnet d'ordres—
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